2024年年度车市呈现出四大明显特点：新能源汽车渗透率持续攀升，整车出口屡创新高，自主品牌份额不断增长，市场竞争进一步白热化。

新能源汽车渗透率持续攀升

2024年新能源乘用车市场迎来里程碑式突破，产销量首超1000万辆。根据行业数据和盖世汽车研究院分析，预计2024年新能源乘用车销量有望实现1235万辆，同比增长37.6%。新能源渗透率达到45%，同比增加10%。新能源增长动能从纯电向插混及增程转变，2024年插混及增程销量预计在520万辆左右，同比增长超过85%。

数据源：盖世汽车研究院预测数据库

乘用车出口市场持续创新高。

2024年预计出口将达到500万辆，同比增长超过20%。尽管美国、欧洲、土耳其等市场通过设置差异化关税壁垒和严苛的产业准入门槛，试图限制中国汽车的全球扩张。但是，中国在新能源汽车和智能电动产业链的领先地位，已经实质性得到了全球产业界的认可，势不可挡地推动了整车出口的持续规模增长，屡创新高。

数据源：盖世汽车研究院预测数据库

自主品牌市场份额快速扩张。

中国汽车产业发展，外资品牌进入中国，多以合资形态存在，且多年占据市场主导地位。随着电气化、智能化的快速发展，这几年的格局发生了剧烈变化，也引发了很大的关注。

2024年自主品牌市场份额预计在65%左右，同比增加9%，单月（10月）市场占有率曾一度接近70%。自主品牌借助智能电动汽车的先发优势，通过技术创新和用户体验的持续提升不断迭代了消费者原有认知，并提供了足够多样化的产品选择，产品竞争力、品牌知名度和用户认可度及市场份额均得到了全方位的显著提升。

数据源：盖世汽车研究院预测数据库（单位：万辆）

市场竞争趋于白热化。

“价格战”是2024年车市的主旋律。

根据盖世汽车研究院统计，超过70多个汽车品牌、330多个车型以不同形式参与了价格战，产品覆盖全面，优惠力度不断升级。

目前在中国的汽车市场，品牌多、车型多、产品更新迭代速度快，市场竞争格局尚不稳定。据不完全统计，2024年在售且在华生产的汽车品牌一共121个，新车发布超230款。

价格战或将成为未来3-5年的持久战，本质上是中国车企开始掌握新一轮汽车的定价权，开始启动了市场淘汰赛，并开始积极参与到全球化市场竞赛。

数据源：盖世汽车研究院分析

2023 年中国汽车总产值已达到 11 万亿人民币，占全国 GDP 的比重接近 10%，首次超越房地产，成为中国第一经济支柱产业，也是民生就业的核心支柱产业。新能源汽车更是成为了中国在世界经济舞台和新兴产业发展的闪光名片。

2024年虽然竞争激烈，但产销量持续攀升，其重要性不言而喻。

展望2025年，中国乘用车市场的关键影响要素、市场发展情况如何？

主流车企的品牌策略和市场表现如何？

又将面临哪些机遇和挑战？

结合盖世汽车研究院的数据与洞察，以下内容尝试做下解答，抛砖引玉。

不足之处，请大家包涵，也欢迎交流探讨。

宏观经济长期向好

2024年12月11日中央经济会议明确指出我国经济长期向好趋势没有变，2025年国内经济将保持稳定增长态势，并将实施更加积极的财政政策和适度宽松的货币政策，继续提振消费、提高投资效益以扩大内需。

经济稳定增长是稳定汽车市场的基础，预计2025年国内GDP增速在4.7%左右。

国际环境日趋复杂

全球经济预期平均来看将保持低速增长，成熟发达市场挑战较大，部分新兴市场有较大的增长空间。但是全球政治经济面临复杂的地缘政治冲突，新旧秩序更迭，债务风险增加，贸易保护主义抬头，汇率持续波动，这些因素都将影响整车及零部件出口发展。

国内政策端持续发力

以旧换新和新能源下乡等政策有望延续，进一步拉动汽车消费。

中央经济会议明确指出2025年将增加发行超长期特别国债，加力扩围支持“两新”政策。据测算，以旧换新政策预计给2024年车市带来至少200万辆的销量增长。

汽车是国民经济的支柱性产业，叠加2024年政策效果较好，2025年汽车大概率将继续是“两新”工作的重点支持方向。

新能源下乡或将成为常态化。2020年新能源下乡实施以来，农村地区电动车销量增幅明显，新能源渗透率从2022年的4%快速提升到2023年的17%。因此开展新能源下乡活动有利于进一步挖掘下沉消费市场潜力，成为新能源市场销量持续增长的重要因素。

除了上述政策外，2025年是全额减免新能源购置税的最后一年。减免购置税可有效降低消费者购车成本，减免政策的退坡必将带来一定的汽车消费需求前置。

汽车消费结构不断优化

增换购逐渐成为存量市场增长的主动力。

2024年中国汽车增换购比例在60%左右，在以旧换新政策支持下，2025年增换购比例有望进一步提升到65%以上。同时，随着居民生活水平的不断提高，中高等收入群体不断增加，居民消费升级需求意愿强烈，中型及以上车型有望成为车市核心增量市场。

数据源：乘联会；盖世汽车研究院

综合宏观经济、产业政策与竞争态势，根据盖世汽车研究院预测2025年中国乘用车市场有望实现2809万辆销量规模，同比增长2%左右。

其中以增程、插电混动为代表的新能源汽车将贡献核心增量，新能源乘用车预计将达到1570万辆，同比增长27%，新能源渗透率达到56%，同比增长超过10%。插混及增程将保持高速增长，增速超过50%。

出口市场预计持续稳定增长

出口方面销量将呈现稳定增长，2025年乘用车出口预计在550万辆，同比增长10%，市场值得期待。

· 分区域来看，欧盟市场关税政策接近落地，叠加2025年欧洲传统车企面临巨大碳排放罚款压力，中国BEV关税成本有望通过积分交易收入实现对冲，对欧出口有望强势增长。此外，对东南亚、拉美出口将随着更多中国车企KD工厂投产获得进一步提升；中东、独联体市场仍然存在出口增长机会；

· 分车企来看，上汽、比亚迪、零跑、奇瑞有望借助欧盟市场碳积分交易对冲关税成本实现大幅扩张；长城、比亚迪巴西工厂量产将带动KD出口，长安、吉利、奇瑞等多家自主车企将在俄罗斯与中东市场继续增长。

数据源：盖世汽车研究院预测数据库

新能源全面超越燃油车 多种动力形式并存

伴随着消费者对产品和体验需求的不断升级，中国车市的竞争也愈加激烈。

2025年新能源市场预计将迎来历史性转折，新能源汽车将全面超越燃油车成为中国车市绝对主力，“油电”阵营间的价格战不可避免。

而新能源细分市场中，不同于以往纯电主导的特点，将呈现多种动力形式并存发展的新格局。目前，国内主流车企纷纷入场，布局插混和增程技术路线产品。插混及增程产品凭借无续航焦虑，使用成本低，性价比高等特征更能满足目前市场需求，2025年，根据盖世汽车研究院预测数据库，插混及增程将保持高速增长，成为新能源销量增长主动力，纯电市场销量增速将有所放缓。

数据源：盖世汽车研究院预测数据库

自主品牌全面超越合资品牌

目前中国汽车市场竞争格局尚不稳定，2025年或将成为自主品牌加速重构竞争格局的重要之年。新能源赛道的先发优势，正在转化为自主品牌全面突破的战略动能。

毫无疑问，传统车企和新势力都在积极谋求突破。受益新能源市场和出口市场两大领域的规模化增长，多数自主车企在2025年仍将延续增长态势。

传统车企中，比亚迪、奇瑞、吉利等有望实现10%-20%的同比增长。

新势力阵营中，鸿蒙智行、小米、零跑、蔚来、小鹏等品牌前景同样令人期待。

合资车企因为处于电气化转型的阵痛期，缺乏有竞争力的产品，整体或将持续陷入销量下滑的困境。

根据盖世汽车研究院的预测，2025年自主品牌有望将市场份额推进至70%以上，同比增长约8%，是车市增长的最主要驱动力。

在这场激烈角逐中，行业资源将加速向头部车企集中，市场淘汰赛范围将不断扩大。尤其是近几年的新势力新品牌暴雷，让消费者在购车的过程中，会变得更加谨慎，有利于传统品牌和头部品牌。

数据源：盖世汽车研究院预测数据库

自主车企和合资车企2025年销量将加速分化。

下面结合盖世汽车研究院的预测数据库，我们具体看下各家车企及其品牌在2025年的可能市场表现。（数据会结合市场发展情况，进行逐月滚动更新，以下仅供参考。）

车企方面，自主车企凭借新能源汽车和出口产品的规模化发展，有望延续稳定增长势头。合资车企处于新能源汽车转型发展期，2025年将面临严峻的下滑态势。

自主阵营中，TOP5车企分别是比亚迪、奇瑞集团、吉利控股、长安汽车和上汽通用五菱。2025年均保持正增长，且集中度将进一步提升。

数据源：盖世汽车研究院预测数据库

比亚迪

2025年销量预计为514万辆，同比增长21%，继续霸榜，排名第一。

比亚迪子品牌中，比亚迪品牌销量预计为484万辆，同比增加76万辆，将贡献主要增量。

腾势品牌预计销量为17万辆，同比增加4万辆。

方程豹品牌预计销量13万辆，同比增加7万辆。

仰望品牌预计销量1.5万，同比增加0.6万。

图片来源：仰望汽车

根据盖世汽车研究院终端数据统计，国内市场比亚迪在20万以下市场具有绝对定价权，在不同价位段和细分市场均有爆款车型。2025年比亚迪将补齐智能化短板，10万-15万元车型有望标配高速NOA，20万元车型实现城市NOA。智能化将成为比亚迪2025年实现较快增长的重要因素。

出口方面，比亚迪已经做好了相关的产能、物流、服务体系的准备，但是随着贸易保护主义的抬头及其他因素，海外市场的拓展，将会面临较大挑战。

同时，急剧扩张的过程当中，健康生态构建和稳定质量输出都是不可忽视的巨大挑战。

奇瑞集团

2025年销量预计为307万辆，自主车企中排名第二，同比增长24%。

2025年奇瑞集团增长主动力仍然是新能源和出口两方面。

新能源方面，2025年奇瑞风云系列和捷途山海系列将推出众多新能源车型，为销量提升带来新鲜血液。

出口方面，奇瑞乘用车出口有望达到110万辆，同比增加10万辆，俄罗斯与中东市场继续增长。奇瑞在欧洲市场的布局，有望在2025年进一步明朗化。

子品牌方面，奇瑞品牌销量预计为175万辆，同比增加15万辆；

捷途品牌预计销量79万辆，同比增加24万辆，将贡献主要增量；

星途品牌预计销量23万辆，同比增加7万辆；

智界品牌预计销量18万辆，同比增加13万辆；

iCAR品牌预计销量8万辆，同比增加2万辆。

图片来源：奇瑞汽车

吉利控股

2025年销量预计为251万辆，同比增长10%，自主阵营中排名第三。

吉利控股多品牌协同发展，全面覆盖不同消费层次和需求的市场。2024年9月吉利发布《台州宣言》，从战略扩张转向战略聚焦。10月，吉利旗下的几何品牌正式并入吉利银河；11月，吉利旗下两大面向中高端及国际市场的汽车品牌，领克和极氪开始了新一轮整合。随着市场竞争日趋白热化，吉利通过聚焦、精简、整合，优化各品牌资源配置，提升协同效应，以增强产品矩阵的市场竞争力。

技术方面，GEA架构升级后，模块化程度高，开发成本降低。

2025年银河品牌多款新车全部基于GEA平台开发，规模效应下性价比将进一步凸显。同时，吉利在海外市场的布局不断深化，2025年乘用车出口有望达到52万。

图片来源：吉利汽车

子品牌方面，吉利品牌销量预计为103万辆，吉利品牌燃油车占比较高，2025年销量同比将下滑16万辆；

银河品牌预计销量72万辆，同比增加23万辆，是吉利控股销量增长主力；

领克品牌预计销量38万辆，同比增加8万辆；

极氪品牌预计销量32万辆，同比增加10万辆。

长安汽车

2025年销量预计为174万辆，同比增长2%，自主阵营中排名第四。

长安集团新能源品牌坚持纯电、插混、增程多路线发展，2025年均有多款新能源车型上市，新能源产品矩阵持续丰富。技术方面，采用智慧新蓝鲸 3.0 动力系统后，产品竞争力显著提升，大大降低了用户的用车成本，提高了长安汽车的性价比和用户吸引力。

子品牌方面，深蓝品牌预计销量38万辆，同比增加14万辆，是长安车企销量增长主动力。

启源品牌预计销量23万辆，同比增加8万辆。

阿维塔预计销量17万辆，同比增加11万辆。

长安品牌销量预计为95万辆，同比减少26万辆，主要是燃油车销量占比高，产品更新迭代慢，竞争力不足，还需要一段时间的产品转型和迭代。

图片来源：长安汽车

上汽通用五菱

2025年销量预计107万辆，同比保持基本持平，自主阵营中排名第五。

上汽通用五菱产品专注于小型乘用车市场，以高性价比为核心竞争力。主销车型五菱宏光MINI EV和五菱缤果在以旧换新政策带动下销量持续增加，小型车市场中销量名列前茅。

子品牌方面，五菱品牌销量预计87万辆，同比减少5万辆。

宝骏品牌预计销量20万辆，同比增加5万辆。

图片来源：五菱汽车

外资阵营中，预计一汽大众、上汽大众、特斯拉、广汽丰田、一汽丰田销量排名前五，但2025年销量均有所下滑，且降幅均在10%以上。

数据源：盖世汽车研究院预测数据库

一汽大众

2025年销量预计为118万辆，同比下降26%。

虽然大众集团推出了“在中国 为中国”的战略，但基于中国市场特征全新开发的PHEV和REEV车型预计2026年才能上市，2025年缺乏新产品，销量仍然以燃油车为主，新能源挤压下销量将继续下滑。

子品牌方面，大众品牌2025年销量预计为70万辆，同比下降22万辆。

图片来源：一汽大众

奥迪品牌销量预计40万辆，同比下降16万辆，奥迪品牌作为传统豪华品牌，维持高价保不住销量，降低价格也很难赢得市场。且此前终端促销折扣较大，对品牌形象已经产生一定影响。同时电气化转型速度慢，在自主新能源豪华如问界、蔚来、理想等冲击下销量预期将持续明显下滑。

捷达品牌销量预计7万，同比下降4万。

上汽大众

2025年销量预计为92万辆，同比下降20%。

2025年上汽大众销量仍然以燃油车为主，新能源产品布局尚不完善，市场竞争加速环境下销量预期将持续下滑。上汽大众经营团队整体更新后，还需要时间来证明成绩。

图片来源：上汽大众

子品牌方面，大众品牌销量预计为84万辆，同比下降25万辆。

上汽奥迪品牌预计销量7万，同比增加2万左右。

为了充分满足中国用户需求，全面加速智能电动转型，奥迪和上汽合作发布了新豪华纯电品牌AUDI。新AUDI品牌专注于中国市场，是奥迪品质+上汽技术的合作组合。借力中国合作伙伴，实现更彻底的智能电动化转型，并扎根中国市场，或将成为豪华品牌转型的新范式。AUDI首款量产版车型将会在2025年正式上市。

特斯拉

2025年销量预计为81万辆，同比下降9万辆。

特斯拉品牌力依然较强，在所有的外资品牌中一枝独秀。但随着本土品牌崛起，B级市场高质量和竞争力新车不断推出，给特斯拉产品带来较大竞争压力。同时特斯拉产品更新迭代速度慢，一定程度上难以满足消费者对新鲜产品的持续性需求。如果车型没有新的突破，在中国市场比较难实现持续增长。

图片来源：特斯拉

广汽丰田和一汽丰田将位列外资车企销量排行榜第四和第五名。

广汽丰田2025年销量预计为59万辆，同比下降20%。

一汽丰田销量预计为57万辆，同比下降25%。

丰田汽车2025年电气化路线仍然以HEV为主，且新能源车型布局不多，新产品竞争力有待市场考验。

新势力里面，我们重点看下鸿蒙智行系列、小米、理想、零跑、蔚来、小鹏等企业。

数据源：盖世汽车研究院预测数据库

华为推出智选车的升级版——鸿蒙智行，涵盖从定义、设计到售后的全链路汽车生态，吸引多家合作车企，成为中国汽车市场的重要力量。鸿蒙智行凭借自身在品牌、渠道、核心研发、产品定义方面的优势，不断赋能合作车企。2025年鸿蒙智行产品矩阵和价格覆盖将进一步完善，旗下品牌均有新产品上市，市场竞争力将进一步提高。

根据盖世汽车研究院预测：

鸿蒙智行

2025年销量预计为70万辆，同比增长54%。

其中，智界品牌预计销量19万辆，同比增加13万辆，将贡献主要增量。

问界销量预计为48万辆，同比增加8万辆。

享界销量预计3万辆，同比增加2万辆；

尊界销量预计0.6万辆。

图片来源：鸿蒙智行

小米汽车

2025年销量预计为32万辆，同比增长129%。

2024年小米首款新车SU7上市后取得了现象级的成功。小米汽车的成功得益于其强大的品牌影响力、雄厚的资金实力、先进的生态优势、有效的营销策略以及卓越的产品质量。这些因素共同作用，使得小米汽车在竞争激烈的汽车市场中脱颖而出，成为备受瞩目的焦点。

2025年小米将首发SUV新车YU7，有望成为小米第二款爆款车型，是小米汽车实现销量翻番的主动力。产能方面，小米汽车也已经找好了相关的产能资源，加速上量。

图片来源：小米汽车

长期来看，鸿蒙智行和小米汽车，都具备粉丝流量大、品牌影响力强等独特优势，能达成传统车企无法企及的营销效果，叠加智能生态圈和领先的技术创新优势，有望成长为百万量级的车企品牌，且对传统汽车行业会产生全方位影响，改变游戏规则。

理想汽车

2025年销量预计为57万辆，同比增长15%。

善于集中资源做爆款的理想，在经历过MEGA风波之后，对于推出新产品态度变得极为谨慎。2025 年理想将推出纯电车型，预计上市1款，纯电车型增量贡献预计有限。增程系列车型市场压力增大，众多车企纷纷推出PHEV/REEV新车，一定程度上将影响其销量上升空间。

而且近期李想的发言，可以看到公司资源将会聚焦在人工智能领域，智能汽车会是核心载体，但不是唯一载体，在市场竞争白热化的阶段，这或许会分散企业资源和能力，影响市场表现。

图片来源：理想汽车

零跑汽车

2025年销量预计为42万辆，同比增长44%。

零跑贯彻 “品价比” 战略，产品力向高端品牌靠近，但价格亲民。C系列车型凭借空间大、性价比高、无续航焦虑等优势，在15万元级市场不断扩大规模。2025年将持续拓展产品矩阵，B系列多款投入市场，将进一步支撑其销量快速提升。同时，零跑通过与Stellantis 集团合作，快速推进国际化进程。欧盟市场有望借助碳积分交易对冲关税成本实现大幅扩张。

图片来源：零跑汽车

蔚来汽车

2025年销量预计为38万辆，同比增长72%。

子品牌方面，蔚来品牌销量预计为21万辆，同比增加1万辆。

乐道品牌预计销量为15万辆，同比增加13万辆，将贡献主要增量。

萤火虫品牌预计销量为1万辆。

2025年蔚来汽车品牌矩阵进一步扩充，覆盖 15 万元 - 80 万元价格区间。中低端品牌销量的增长将成为蔚来销量增长的主动力。

图片来源：蔚来汽车

小鹏汽车

2025年销量预计为33万辆，同比增长72%。

小鹏保持着强有力的产品周期管理，2025年计划分季度推出多款新车及改款车型，并将首次推出全新增程车型。在智能驾驶等领域的持续投入和技术创新，使小鹏汽车树立了高科技、智能化的品牌形象。2024年新车MONA M03 Max版本是20万以内唯一搭载高阶智能辅助驾驶的车型。2025年MONA M03将成为小鹏销量的主要增量贡献。

图片来源：小鹏汽车

写在最后

在中国做产业分析和市场预测，是特别艰难的事情，因为玩家众多、产品众多、消费群体极具多样性，汽车销量都是按照周榜来排名了，可见竞争之激烈，市场变化之莫测。

在不断竞争的过程当中，消费者确实是用更好的价格，买到了更具性价比更多功能和更好体验的产品了，虽然过程中，也会存在很多的风险与不确定性，比如新品牌的可持续性，比如新功能的稳定性，比如二手车的残值问题。

但在加速奔跑和稳定输出之间，要找到真正的平衡点，几乎是不可能的，必有取舍。

2025年，价格战不会停止，争霸赛不会停止，全球化不会停止。

市场上会不断有玩家离场、出局，会充满对商业本质的回溯，

除了AI以外的技术创新会进一步收敛，规模成为绝大部分企业追求的最优先级。

这些年，新生态形成、旧体系被无情打破，过程极为痛苦，新生和所有的成就都来之不易。

我想用梁宁最近在新书当中的一段话，来结束这篇内容：

“没有生态会欢迎生态的破坏者，无论是市场生态，社会生态，还是自然生态。所以，商业不但要强，而且要向善。强者可以抢夺，而善者会兼容和滋养。”

期待更好的2025年。

【本文的主要数据和预测，均来自盖世汽车研究院的产销预测数据库、电气化及智能化配置数据库，所有的数据基于当下判断，不作为最终的结论。每个月会根据市场表现情况进行月度更新，欢迎交流。】